Managing and modelling of insurance risks within Solvency II
Public support
Provider
Czech Science Foundation
Programme
Post-graduate (doctorate) grants
Call for proposals
Postdoktorandské granty 12 (SGA02012GA1PD)
Main participants
Vysoká škola báňská - Technická univerzita Ostrava / Ekonomická fakulta
Contest type
VS - Public tender
Contract ID
P403-12-P692
Alternative language
Project name in Czech
Řízení a modelování pojistných rizik v rámci Solvency II
Annotation in Czech
V rámci souboru regulatorních nařízení Solvency II je pojišťovací instituce oprávněna vyvinout vlastní interní model pro kvantifikaci technických rezerv a výpočet kapitálového požadavku na pojistná rizika. Takový model může rovněž dobře posloužit pro stanovení výše sazeb pojistného i pro plán zajištění. Pomocí obecných lineárních regresních modelů lze identifikovat a analyzovat individuální rizikové faktory určující výskyt pojistné události, na základě těchto faktorů poté formulovat doporučení pro tvorbu sazby pojistného včetně systému bonus-malus. Také lze takto odhadnout a modelovat pravděpodobnost vzniku pojistné události v čase, stanovit tak, se zohledněním vzájemných závislostí mezi pojistníky, (ne)očekávanou výši pojistného plnění a dále určit pomocí Value at Risk výši ekonomického kapitálu, jež tuto ztrátu pokryje a ochrání pojistníky před úpadkem pojišťovny. Sestavení takového interního modelu a jeho validaci je věnován tento projekt.
Scientific branches
R&D category
ZV - Basic research
CEP classification - main branch
AH - Economics
CEP - secondary branch
—
CEP - another secondary branch
—
OECD FORD - equivalent branches <br>(according to the <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">converter</a>)
50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance
Completed project evaluation
Provider evaluation
O - Nesplněno zadání, smlouva však byla dodržena
Project results evaluation
Project contributes with empirical models for solvency capital requirements on underwriting risk. The results cannot be regarded as sufficiently convincing, or contributing to the literature. Valid outcomes of the project are 6 conference proceedings from local (Czech) conferences. During the second year of the project, Mobile device purchase was not sufficiently justified, and even specified.
Solution timeline
Realization period - beginning
Jan 1, 2012
Realization period - end
Apr 7, 2016
Project status
U - Finished project
Latest support payment
Apr 1, 2016
Data delivery to CEP
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data delivery code
CEP17-GA0-GP-U/01:1
Data delivery date
Jun 30, 2017
Finance
Total approved costs
419 thou. CZK
Public financial support
419 thou. CZK
Other public sources
0 thou. CZK
Non public and foreign sources
0 thou. CZK