Risk Probability Functionals and Ordering Theory Applied to International Financial Markets and Portfolio Selection Problems
Public support
Provider
Czech Science Foundation
Programme
Standard projects
Call for proposals
Standardní projekty 19 (SGA0201500001)
Main participants
Vysoká škola báňská - Technická univerzita Ostrava / Ekonomická fakulta
Contest type
VS - Public tender
Contract ID
15-23699S
Alternative language
Project name in Czech
RPF a OT aplikovaná na mezinárodních finančních trzích a problému výběru portfolio
Annotation in Czech
Cílem projektu je studium stochastického řazení rizika/přínosu finančních a ekonomických pozic za účelem definice a následné aplikace preferenčního řazení finančních trhů a sektorů. Poté, co dojde k definici konceptu “best financial market/sector“, bude možné lépe charakterizovat také preference / výběr investorů s využitím různých typů „tracking error“ založených na pravděpodobnostním počtu a konzistentním se správně seřazenými preferencemi. V této souvislosti nejprve definujeme spojitost teorie pravděpodobnosti, rizikové míry, distribučních momentů, stochastického řazení a jejich možného využití na finančních trzích. Následně dojde k dynamizaci problém. Z empirického pohledu dojde k navržení několika metodologií k vyšetření preferencí investorů mezi trhy a sektory, včetně dopadu využití různých přístupů „tracking error“ a „risk/reward“. Na závěr budou navrženy a analyzovány některé praktické statické i dynamické strategie předpokládající různé hypotézy ohledně pravděpodobnostního rozdělení výnosů.
Scientific branches
R&D category
ZV - Basic research
CEP classification - main branch
AH - Economics
CEP - secondary branch
BB - Applied statistics, operational research
CEP - another secondary branch
—
OECD FORD - equivalent branches <br>(according to the <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">converter</a>)
10103 - Statistics and probability<br>50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance
Completed project evaluation
Provider evaluation
U - Uspěl podle zadání (s publikovanými či patentovanými výsledky atd.)
Project results evaluation
The project was focused on stochastic ordering. This goal of the project has been fulfilled. One publication (On a formula for the h-index) was not accepted because there is not a connection with the grant project. The results of the project are published mostly in journals with the impact factor.
Solution timeline
Realization period - beginning
Jan 1, 2015
Realization period - end
Dec 31, 2017
Project status
U - Finished project
Latest support payment
Mar 17, 2017
Data delivery to CEP
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data delivery code
CEP18-GA0-GA-U/02:1
Data delivery date
May 4, 2018
Finance
Total approved costs
3,711 thou. CZK
Public financial support
3,711 thou. CZK
Other public sources
0 thou. CZK
Non public and foreign sources
0 thou. CZK