Threshold autoregressive models and their applications in economics
Public support
Provider
Czech Science Foundation
Programme
Standard projects
Call for proposals
Standardní projekty 8 (SGA02005GA-ST)
Main participants
—
Contest type
VS - Public tender
Contract ID
—
Alternative language
Project name in Czech
Prahové autoregresivní modely a jejich aplikace v ekonomii
Annotation in Czech
Cílem navrhovaného projektu je výzkum vlastností prahových autoregresních modelů, otázky konstrukce těchto modelů s důrazem na testování jednotkového kořene oproti nelineární alternativě, a ověření možností aplikace těchto modelů na ekonomická data. Z hlediska teoretického se jedná zejména o výzkum asymptotických vlastností testů jednotkového kořene oproti nelineární alternativě a simulační ověření hladiny testů a jejich síly v konečných výběrech v porovnání s rozšířeným Dickey-Fullerovým testem. V rovině praktických aplikací je cílem projektu identifikovat ekonomické situace, kde prahové chování je odůvodněno ekonomickou teorií (např. pro modelování devizového kurzu v cílové zóně, časové struktury úrokových měr či ověřování parity kupní síly), alestandardní testy nejsou schopny zamítnout hypotézu o přítomnosti jednotkového kořene. Na získaná data pak budou aplikovány takové testy jednotkového kořene, které jsou schopny rozlišit mezi nestacionárním lineárním a prahovým stacionárním
Scientific branches
R&D category
ZV - Basic research
CEP classification - main branch
BA - General mathematics
CEP - secondary branch
BB - Applied statistics, operational research
CEP - another secondary branch
AH - Economics
OECD FORD - equivalent branches <br>(according to the <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">converter</a>)
10101 - Pure mathematics<br>10103 - Statistics and probability<br>50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance
Completed project evaluation
Provider evaluation
U - Uspěl podle zadání (s publikovanými či patentovanými výsledky atd.)
Project results evaluation
Summary:The aim of thesolved project was to carry out a research concerning properties of thresholdautoregressive models (SETAR), with emphasis put on testing unit root againstnonlinear alternative. The results were published in the several reviewed
Solution timeline
Realization period - beginning
Jan 1, 2005
Realization period - end
Jan 1, 2006
Project status
U - Finished project
Latest support payment
—
Data delivery to CEP
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data delivery code
CEP07-GA0-GA-U/03:2
Data delivery date
Oct 16, 2007
Finance
Total approved costs
297 thou. CZK
Public financial support
297 thou. CZK
Other public sources
0 thou. CZK
Non public and foreign sources
0 thou. CZK