Cash Pooling in The Czech Republic

Result code in IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F06%3A00013516" target="_blank" >RIV/61989100:27510/06:00013516 - isvavai.cz</a>

Result on the web

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Result language

angličtina

Original language name

Cash Pooling in The Czech Republic

Original language description

The use of cash pooling as a global standard for concentrating cash into the main bank account of a firm has very quickly found favour in corporates in the Czech Republic. Cash pooling enables a group to collect money and use it for either further investment or lending. The product is available to all companies in a group of economically related parties, all of which must sign a collective agreement to operate a master bank account. Other bank accounts within the group are all settled toward this masteraccount. Neither the master account nor the other bank accounts in the pooling system accommodate overdraft agreements. Nevertheless, credit or debt interest rates have to be defined for all accounts. There has to be an agreed level of interest betweenthe bank and the companies involved in the cash pooling system and between the companies themselves.

Czech name

Cash pooling v Ceske republice

Czech description

Cash pooling je produkt finančních institucí, který umožňuje sdružovat finanční prostředky na více účtech tvořících ekonomicky spjatou skupinu a pracovat s nimi jako na účtě jediném. Místo finančních institucí budeme dále používat pojem banka, protože vnašich podmínkách tento produkt nabízejí primárně banky. Spjatou skupinou účtů mohou být účty jednoho podniku v rámci jedné či více bank nebo účty více podniků v rámci ekonomicky spjaté skupiny (holdingu, koncernu). Pro všechny účty zapojené do cash poolingu musí být definována kreditní a debetní úroková sazba. V případě hlavního účtu je to sazba použitá vůči bance, v případě individuálního účtu sazba použitá proti hlavnímu účtu. Sazba na hlavním účtu je obvykle zakotvena ve smlouvě o běžném účtu pro kreditní zůstatky a ve smlouvě o ktk úvěru pro debetní.

Type

J_x - Unclassified - Peer-reviewed scientific article (Jimp, Jsc and Jost)

CEP classification

AH - Economics

OECD FORD branch

—

Project

<a href="/en/project/GA402%2F05%2F2758" target="_blank" >GA402/05/2758: Integration of the financial sector of the new EU member countries into the EMU</a><br>

Continuities

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)

Publication year

2006

Confidentiality

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Name of the periodical

The Canadian Treasurer

ISSN

0845-7328

e-ISSN

—

Volume of the periodical

22

Issue of the periodical within the volume

4

Country of publishing house

CA - CANADA

Number of pages

3

Pages from-to

15-17

UT code for WoS article

—

EID of the result in the Scopus database

—