Application of the Value at Risk Model to Stock Prices
The result's identifiers
Result code in IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F62156489%3A43110%2F12%3A43908742" target="_blank" >RIV/62156489:43110/12:43908742 - isvavai.cz</a>
Result on the web
—
DOI - Digital Object Identifier
—
Alternative languages
Result language
čeština
Original language name
Aplikace modelu Value at Risk na kurzech akcií
Original language description
Autor se zaměřuje na model Value at Risk, který je v současnosti poměrně často používaným modelem analýzy rizika zejména v bankovnictví a pojišťovnictví. Po charakteristice principu modelu je pozornost zaměřena na dílčí metody, a to metody historické simulace, metody Monte Carlo a metody variance a kovariance. Autor aplikuje model Value at Risk na vybrané akcie ze segmentu SPAD pražské Burzy cenných papírů v rámci roku 2011. Je postupně definován a zvolen příslušný interval spolehlivosti, doba držení, historické období a další důležité parametry vztahující se k dílčím metodám. Vypočtené diverzifikované a nediverzifikované hodnoty Value at Risk u dílčích metod jsou srovnány. Zmíněna je i podstata zpětného a stresového testování modelu a možnosti sníženíhodnoty Value at Risk.
Czech name
Aplikace modelu Value at Risk na kurzech akcií
Czech description
Autor se zaměřuje na model Value at Risk, který je v současnosti poměrně často používaným modelem analýzy rizika zejména v bankovnictví a pojišťovnictví. Po charakteristice principu modelu je pozornost zaměřena na dílčí metody, a to metody historické simulace, metody Monte Carlo a metody variance a kovariance. Autor aplikuje model Value at Risk na vybrané akcie ze segmentu SPAD pražské Burzy cenných papírů v rámci roku 2011. Je postupně definován a zvolen příslušný interval spolehlivosti, doba držení, historické období a další důležité parametry vztahující se k dílčím metodám. Vypočtené diverzifikované a nediverzifikované hodnoty Value at Risk u dílčích metod jsou srovnány. Zmíněna je i podstata zpětného a stresového testování modelu a možnosti sníženíhodnoty Value at Risk.
Classification
Type
D - Article in proceedings
CEP classification
AH - Economics
OECD FORD branch
—
Result continuities
Project
—
Continuities
S - Specificky vyzkum na vysokych skolach
Others
Publication year
2012
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data specific for result type
Article name in the collection
Managing and Modelling of Financial Risks: 6th International Scientific Conference Proceedings
ISBN
978-80-248-2835-0
ISSN
—
e-ISSN
—
Number of pages
10
Pages from-to
170-179
Publisher name
Vysoká škola báňská -Technická univerzita Ostrava
Place of publication
Ostrava
Event location
Ostrava
Event date
Sep 10, 2012
Type of event by nationality
WRD - Celosvětová akce
UT code for WoS article
000317528600018