On the Total Reward Variance for Continuous-Time Markov Reward Chains

Result code in IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F67985556%3A_____%2F06%3A00079739" target="_blank" >RIV/67985556:_____/06:00079739 - isvavai.cz</a>
Result on the web
—
DOI - Digital Object Identifier
—

Result language
angličtina
Original language name
On the Total Reward Variance for Continuous-Time Markov Reward Chains
Original language description
As an extension of the discrete-time case, this note investigates the variance of the total cumulative reward for continuous-time Markov reward chains with finite state spaces. The results correspond to discrete-time results. In particular, the variancegrowth rate is shown to be asymptotically linear in time. Expressions are provided to compute this growth rate.
Czech name
O rozptylu celkového výnosu ve spojitých markovských procesech s ohodnocení
Czech description
V práci se studuje rozptyl celkého kumulativního výnosu ve spojitých markovských procesech s ohodnoceními a konečným stavovým prostorem. Dosažené výsledky dobře odpovídající poznatkům pro modely s diskrétním časem, růst rozptylu celkového výnosu je v čase asymptoticky lineární. Jsou uvedeny vzorce pro výpočet míry růstu celkového rozptylu.

Type
J<sub>x</sub> - Unclassified - Peer-reviewed scientific article (Jimp, Jsc and Jost)
CEP classification
BB - Applied statistics, operational research
OECD FORD branch
—

Project
Result was created during the realization of more than one project. More information in the Projects tab.
Continuities
Z - Vyzkumny zamer (s odkazem do CEZ)

Publication year
2006
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Similar results(10)