Dynamické modely rizika ve financích a pojišťovnictví

Poskytovatel

Grantová agentura České republiky

Program

Standardní projekty

Veřejná soutěž

Standardní projekty 21 (SGA0201700001)

Hlavní účastníci

Univerzita Karlova / Matematicko-fyzikální fakulta

Druh soutěže

VS - Veřejná soutěž

Číslo smlouvy

17-00676S

Název projektu anglicky

Dynamic models of risk in finance and insurance

Anotace anglicky

The regulation of risk plays a key role in modern finance and insurance, in particular in the framework of regulatory systems Basel III for banks and Solvency II for insurance companies. The project is focused to the dynamic modeling of risk using mainly the state space model for this purpose since so called internal models allow to suggest and apply in regulatory systems a number of new principles of risk theory. In finance the project resumes first of all the previous results of the applicant team for financial time series (state space representation of models GARCH). It seems useful to extend the results both to a recursive form (in particular for high-frequency financial data) and to a multivariate form with conditional correlations (e.g. for relations among exchange rates or various investment returns). In insurance the project will deal mainly with quantitative aspects of solvency (e.g. dynamic stochastic approaches to technical provisions using pay-off schemes).

Kategorie VaV

ZV - Základní výzkum

CEP - hlavní obor

AH - Ekonomie

CEP - vedlejší obor

—

CEP - další vedlejší obor

—

OECD FORD - odpovídající obory <br>(dle <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">převodníku</a>)

50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance

Hodnocení poskytovatelem

U - Uspěl podle zadání (s publikovanými či patentovanými výsledky atd.)

Zhodnocení výsledků projektu

Projekt přispěl k vědeckému porozumění dynamických modelů rizika ve financích a pojišťovnictví. Projekt obzvláště ukázal, že přístup společného šoku implementovaný v rámci Solvency II by měl mít přednost před Vašíčkovým asymptotickým přístupem když pojišťovací společnosti vytvářejí portfolio zajišťovatelů.

Zahájení řešení

1. 1. 2017

Ukončení řešení

31. 12. 2019

Poslední stav řešení

U - Ukončený projekt

Poslední uvolnění podpory

4. 4. 2019

Důvěrnost údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Systémové označení dodávky dat

CEP20-GA0-GA-U/02:1

Datum dodání záznamu

23. 7. 2020

Celkové uznané náklady

2 745 tis. Kč

Výše podpory ze státního rozpočtu

2 211 tis. Kč

Ostatní veřejné zdroje financování

534 tis. Kč

Neveřejné tuz. a zahr. zdroje finan.

0 tis. Kč