The interest rate spreads in the Czech Republic: Different loans, different determinants?
Identifikátory výsledku
Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F00216208%3A11230%2F14%3A10281688" target="_blank" >RIV/00216208:11230/14:10281688 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
<a href="http://dx.doi.org/10.1016/j.ecosys.2013.10.002" target="_blank" >http://dx.doi.org/10.1016/j.ecosys.2013.10.002</a>
DOI - Digital Object Identifier
<a href="http://dx.doi.org/10.1016/j.ecosys.2013.10.002" target="_blank" >10.1016/j.ecosys.2013.10.002</a>
Alternativní jazyky
Jazyk výsledku
angličtina
Název v původním jazyce
The interest rate spreads in the Czech Republic: Different loans, different determinants?
Popis výsledku v původním jazyce
We analyze the determinants of interest rate spreads of different loan categories in the Czech Republic during 2004-2011. We employ a detailed bank supervisory dataset that allows us to construct the actual spreads for four loan categories, namely smalland large corporate loans, consumer loans and mortgages, on a monthly basis. Our regression analysis shows that bank and macroeconomic characteristics matter more for setting the spreads for small corporate loans and mortgages rather than for large corporate loans and consumer loans. Interest rate risk determines the spreads for all loan categories. The global financial crisis has, to a certain extent, increased the responsiveness of spreads to interest rate risk and liquidity risk. (C) 2014 Elsevier B.V. All rights reserved.
Název v anglickém jazyce
The interest rate spreads in the Czech Republic: Different loans, different determinants?
Popis výsledku anglicky
We analyze the determinants of interest rate spreads of different loan categories in the Czech Republic during 2004-2011. We employ a detailed bank supervisory dataset that allows us to construct the actual spreads for four loan categories, namely smalland large corporate loans, consumer loans and mortgages, on a monthly basis. Our regression analysis shows that bank and macroeconomic characteristics matter more for setting the spreads for small corporate loans and mortgages rather than for large corporate loans and consumer loans. Interest rate risk determines the spreads for all loan categories. The global financial crisis has, to a certain extent, increased the responsiveness of spreads to interest rate risk and liquidity risk. (C) 2014 Elsevier B.V. All rights reserved.
Klasifikace
Druh
J<sub>x</sub> - Nezařazeno - Článek v odborném periodiku (Jimp, Jsc a Jost)
CEP obor
AH - Ekonomie
OECD FORD obor
—
Návaznosti výsledku
Projekt
<a href="/cs/project/GAP402%2F12%2F1993" target="_blank" >GAP402/12/1993: Kvantitativní modelování monetární a fiskální politiky po krizi</a><br>
Návaznosti
P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)
Ostatní
Rok uplatnění
2014
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Údaje specifické pro druh výsledku
Název periodika
Economic Systems
ISSN
0939-3625
e-ISSN
—
Svazek periodika
38
Číslo periodika v rámci svazku
1
Stát vydavatele periodika
NL - Nizozemsko
Počet stran výsledku
12
Strana od-do
43-54
Kód UT WoS článku
000334088400004
EID výsledku v databázi Scopus
—