Disentangling Timing Uncertainty of Event-Driven Connectedness Among Oil-Based Energy Commodities
Identifikátory výsledku
Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F00216208%3A11230%2F25%3A10501648" target="_blank" >RIV/00216208:11230/25:10501648 - isvavai.cz</a>
Nalezeny alternativní kódy
RIV/00216208:11690/25:10501648
Výsledek na webu
<a href="https://verso.is.cuni.cz/pub/verso.fpl?fname=obd_publikace_handle&handle=hFCTgAdYfc" target="_blank" >https://verso.is.cuni.cz/pub/verso.fpl?fname=obd_publikace_handle&handle=hFCTgAdYfc</a>
DOI - Digital Object Identifier
<a href="http://dx.doi.org/10.1111/1467-8462.12583" target="_blank" >10.1111/1467-8462.12583</a>
Alternativní jazyky
Jazyk výsledku
angličtina
Název v původním jazyce
Disentangling Timing Uncertainty of Event-Driven Connectedness Among Oil-Based Energy Commodities
Popis výsledku v původním jazyce
Reported news events frequently influence the pricing dynamics of oil-based commodities. We analyse almost 900 oil-related events from 1987 to 2022, categorising them based on recurring characteristics. We quantify dynamic connectedness among energy commodities and apply a novel bootstrap-after-bootstrap testing procedure to identify 21 statistically significant historical events that triggered abrupt and enduring increases in volatility connectedness. Geopolitical events are more consistently associated with elevated connectedness than economic events, while natural events do not exhibit a similar impact. Events share prevailing characteristics: their negativity, unexpected nature and the introduction of concerns about oil supply shortages.
Název v anglickém jazyce
Disentangling Timing Uncertainty of Event-Driven Connectedness Among Oil-Based Energy Commodities
Popis výsledku anglicky
Reported news events frequently influence the pricing dynamics of oil-based commodities. We analyse almost 900 oil-related events from 1987 to 2022, categorising them based on recurring characteristics. We quantify dynamic connectedness among energy commodities and apply a novel bootstrap-after-bootstrap testing procedure to identify 21 statistically significant historical events that triggered abrupt and enduring increases in volatility connectedness. Geopolitical events are more consistently associated with elevated connectedness than economic events, while natural events do not exhibit a similar impact. Events share prevailing characteristics: their negativity, unexpected nature and the introduction of concerns about oil supply shortages.
Klasifikace
Druh
J<sub>imp</sub> - Článek v periodiku v databázi Web of Science
CEP obor
—
OECD FORD obor
50201 - Economic Theory
Návaznosti výsledku
Projekt
—
Návaznosti
I - Institucionalni podpora na dlouhodoby koncepcni rozvoj vyzkumne organizace
Ostatní
Rok uplatnění
2025
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Údaje specifické pro druh výsledku
Název periodika
Australian Economic Review
ISSN
0004-9018
e-ISSN
1467-8462
Svazek periodika
58
Číslo periodika v rámci svazku
2
Stát vydavatele periodika
GB - Spojené království Velké Británie a Severního Irska
Počet stran výsledku
26
Strana od-do
65-90
Kód UT WoS článku
001389854000001
EID výsledku v databázi Scopus
2-s2.0-85214083734