Financial applications of stochastic ordering rules
Public support
Provider
Czech Science Foundation
Programme
Standard projects
Call for proposals
Standardní projekty 21 (SGA0201700001)
Main participants
Vysoká škola báňská - Technická univerzita Ostrava / Ekonomická fakulta
Contest type
VS - Public tender
Contract ID
17-19981S
Alternative language
Project name in Czech
Finanční aplikace stochastického uspořádání
Annotation in Czech
Stochastické uspořádání lze obecně chápat jako řazení mezi dvěma náhodnými veličinami. V rámci tohoto projektu se soustředíme na vybraná témata finančních aplikací stochastického řazení, jako jsou (i) teoretické a praktické aspekty diversifikace portfolia, (ii) Vícerozměrné rizikové premie v rámci vícestupňové optimalizace portfolia, (iii) ALM penzijních fondů za podmínek stochastické dominance a s put opcemi, (iv) Optimální výběr konzistentní s řazením dle behaviorálních financí. Přitom míříme na vyšetření, rozvoj nových metod a empirické testování vztahů mezi optimálním výběrem, behaviorálními financemi, diversifikací portfolia, rizikovou premií na straně jedné a stochastickým řazením na straně druhé, včetně rozhodování v dynamickém vícestupňovém prostředí. Výsledky projektu budou publikovány v kvalitních impaktovaných časopisech.
Scientific branches
R&D category
ZV - Basic research
CEP classification - main branch
AH - Economics
CEP - secondary branch
—
CEP - another secondary branch
—
OECD FORD - equivalent branches <br>(according to the <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">converter</a>)
50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance
Completed project evaluation
Provider evaluation
U - Uspěl podle zadání (s publikovanými či patentovanými výsledky atd.)
Project results evaluation
The project provides reasonable contribution to methodology of optimization and diversification employing stochastic ordering. The project results correspond to the project aims. The outputs were published in the international impacted journals (e.g. Omega, Renewable Energy, Annals of Operational Research). The total amount of the outputs exceeds the project proposal aims.
Solution timeline
Realization period - beginning
Jan 1, 2017
Realization period - end
Dec 31, 2019
Project status
U - Finished project
Latest support payment
May 6, 2019
Data delivery to CEP
Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data delivery code
CEP20-GA0-GA-U/02:1
Data delivery date
Jul 23, 2020
Finance
Total approved costs
3,990 thou. CZK
Public financial support
3,990 thou. CZK
Other public sources
0 thou. CZK
Non public and foreign sources
0 thou. CZK