Advanced Econometric Models for Option Pricing II – AdEMOP2

Project name in Czech
Pokročilé Ekonometrické Modely pro Oceňování Opcí II – AdEMOP2
Annotation in Czech
Cílem projektu je vyhodnocování rizikovosti podkladového aktiva pomoci odhadu implikované volatility (IV) opcí. Součástí přirozené dynamiky trhu jsou různé změny projevující se v IV v čase. Za účelem eliminace těchto přirozených změn (jako je například nárůst konvexního tvaru tzv. volatilty smile s blížící se dobou maturity) je potřebné uvažovat umělé opce s konstantní maturitou. Implikovaná volatilita těchto opcí slouží totiž nejen jako dobrý ukazatel rizikovosti podkladového aktiva, a také jako indikátor důležitějších změn způsobených různými vnějšími vlivy. Umělé opce s konstantní maturitou (získané interpolací nebo vyhlazením standardních opcí s různými dobami maturity) jsou následně použity k modelování časově závislé plochy implikované volatility. Pro tento účel jsou aplikovány pokročilé ekonometrické modely založené na komplexní matematické a statistické teorii se zaměřením na "long-term" sledování, různé typy závislosti a detekci exogenních změn. Specifické případy jsou diskutovány z teoretického, i z aplikačního pohledu.

R&D category
ZV - Basic research
OECD FORD - main branch
10102 - Applied mathematics
OECD FORD - secondary branch
—
OECD FORD - another secondary branch
—
CEP - equivalent branches <br>(according to the <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">converter</a>)
BD - Information theory

Confidentiality
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Data delivery code
CEP24-GA0-GA-R
Data delivery date
May 21, 2024

Similar projects(10)