Institucionální struktura dohledu nad finančními službami a monitorování systémového rizika ve střední Evropě
Cíle projektu
Globální krize urychlila reformu struktur dohledu nad finančním sektorem. Studujeme jejich vývoj a determinanty za účelem komparace modelů dohledu v jednotlivých zemích zahrnující mikro obezřetnostní dohled, jeho vazbu na makro obezřetnostní dohled, a opatření pro dohled nad vedením finančních obchodů. Neschopnost zemí vyhodnocovat systémová rizika v předkrizovém období vedla k vývoji nových přístupů k makro obezřetnostnímu dohledu a indikátorů k vyhodnocování systémového rizika. Shrnujeme vývoj v této oblasti a navrhujeme nový přístup k posuzování rovnovážného růstu úvěrů a sledování dynamiky úvěrů, coby nejvýznamnějšího makro obezřetnostního ukazatele. Jedním z hlavních monitorovacích nástrojů makro obezřetnostní politiky jsou zátěžové testy, které staví na odhadu přenosu makroekonomických šoků do rizik finančního sektoru, zejména rizika kreditního. Nelinearita těchto přenosů, tj. silnější přenos v krizových obdobích, zatím nebyla příliš studována. Vyplňujeme tuto mezeru, abychom pomohli institucím provádějícím zátěžové testy lépe zhodnotit schopnost bank čelit systémovému riziku.
Klíčová slova
Financial Sector Supervisory ModelsMacroprudential SupervisionSystemic Risk MonitoringEquilibrium Credit GrowthNon-performing Loans’ Dynamics
Veřejná podpora
Poskytovatel
Grantová agentura České republiky
Program
Standardní projekty
Veřejná soutěž
Standardní projekty 17 (SGA0201300005)
Hlavní účastníci
Vysoká škola báňská - Technická univerzita Ostrava / Ekonomická fakulta
Druh soutěže
VS - Veřejná soutěž
Číslo smlouvy
13-20613S
Alternativní jazyk
Název projektu anglicky
Institutional Structures of Financial Services Supervision and Monitoring of Systemic Risk in Central Europe
Anotace anglicky
The global crisis prompted reform of financial sector supervisory structures, and we study their developments and determinants to help countries benchmark their supervisory models. This includes the structure of microprudential supervision, its proximity to macroprudential supervision, and arrangements for business conduct supervision. Countries’ failure to monitor systemic risk prior to the crisis led to development of new macroprudential supervisory frameworks and indicators to monitor systemic risk. We review progress in this area and propose a new approach to assessing equilibrium credit growth and monitoring the dynamics of credit, as the most established macroprudential indicator. One of the main monitoring tools of macroprudential policy is stress testing, which relies on estimated transmission of macroeconomic shocks to financial sector risks, notably credit risk. Nonlinearity in this transmission, across normal and crisis times, has not been much researched and we fill in this important gap to help stress testers better assess banks resilience to systemic risk.
Vědní obory
Kategorie VaV
ZV - Základní výzkum
CEP - hlavní obor
AH - Ekonomie
CEP - vedlejší obor
—
CEP - další vedlejší obor
—
OECD FORD - odpovídající obory
(dle převodníku)50201 - Economic Theory
50202 - Applied Economics, Econometrics
50203 - Industrial relations
50204 - Business and management
50205 - Accounting
50206 - Finance
Hodnocení dokončeného projektu
Hodnocení poskytovatelem
U - Uspěl podle zadání (s publikovanými či patentovanými výsledky atd.)
Zhodnocení výsledků projektu
Řešitelé vytvořili novou databázi institucionálních opatření pro dohled nad finančním sektorem a také nový rámec pro studium vývoje rovnovážného množství úvěrů a monitorování úvěrové dynamiky. Výsledky prezentovali v několika významných zahraničních časopisech s impaktfaktorem.
Termíny řešení
Zahájení řešení
1. 2. 2013
Ukončení řešení
31. 12. 2015
Poslední stav řešení
U - Ukončený projekt
Poslední uvolnění podpory
26. 3. 2015
Dodání dat do CEP
Důvěrnost údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Systémové označení dodávky dat
CEP16-GA0-GA-U/01:1
Datum dodání záznamu
25. 9. 2017
Finance
Celkové uznané náklady
2 358 tis. Kč
Výše podpory ze státního rozpočtu
2 358 tis. Kč
Ostatní veřejné zdroje financování
0 tis. Kč
Neveřejné tuz. a zahr. zdroje finan.
0 tis. Kč
Uznané náklady
2 358 tis. Kč
Statní podpora
2 358 tis. Kč
0%
Poskytovatel
Grantová agentura České republiky
CEP
AH - Ekonomie
Doba řešení
01. 02. 2013 - 31. 12. 2015