Vše

Co hledáte?

Vše
Projekty
Výsledky výzkumu
Subjekty

Rychlé hledání

  • Projekty podpořené TA ČR
  • Významné projekty
  • Projekty s nejvyšší státní podporou
  • Aktuálně běžící projekty

Chytré vyhledávání

  • Takto najdu konkrétní +slovo
  • Takto z výsledků -slovo zcela vynechám
  • “Takto můžu najít celou frázi”

Dynamické metody opční replikace s aplikací na středoevropském akciovém trhu

Identifikátory výsledku

  • Kód výsledku v IS VaVaI

    <a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F04%3A00009799" target="_blank" >RIV/61989100:27510/04:00009799 - isvavai.cz</a>

  • Výsledek na webu

  • DOI - Digital Object Identifier

Alternativní jazyky

  • Jazyk výsledku

    angličtina

  • Název v původním jazyce

    Description of Dynamic Methods to option replication and Application on a data set of Central European Stock Markets

  • Popis výsledku v původním jazyce

    The purpose of this article is to study the efficiency of chosen replication methods of contingent claims with barriers (barrier options in particular). The article deals with the most common ways to replicate the payoff of barrier options - dynamic replication and superreplication. The method of dynamic replication is based on ever-changing positions in replication portfolio consisting of risky (underlying) and risk-less assets. Replication of some special types of contingent claims (such as barrier options) is connected with serious troubles, esp. in presence of incomplete markets and if continuous trading is not possible. Alternative methods are based on strategy of superreplication, a method aiming to dominate the payoff over all states of the world. In this paper the presence of short-selling constraints is studied in more details. The method of super-replication adopted in this article is similar to the method of moving the barrier level. In order to compare the effect of discret

  • Název v anglickém jazyce

    Description of Dynamic Methods to option replication and Application on a data set of Central European Stock Markets

  • Popis výsledku anglicky

    The purpose of this article is to study the efficiency of chosen replication methods of contingent claims with barriers (barrier options in particular). The article deals with the most common ways to replicate the payoff of barrier options - dynamic replication and superreplication. The method of dynamic replication is based on ever-changing positions in replication portfolio consisting of risky (underlying) and risk-less assets. Replication of some special types of contingent claims (such as barrier options) is connected with serious troubles, esp. in presence of incomplete markets and if continuous trading is not possible. Alternative methods are based on strategy of superreplication, a method aiming to dominate the payoff over all states of the world. In this paper the presence of short-selling constraints is studied in more details. The method of super-replication adopted in this article is similar to the method of moving the barrier level. In order to compare the effect of discret

Klasifikace

  • Druh

    D - Stať ve sborníku

  • CEP obor

    AH - Ekonomie

  • OECD FORD obor

Návaznosti výsledku

  • Projekt

    <a href="/cs/project/GA402%2F04%2F1357" target="_blank" >GA402/04/1357: Aplikace metodologie reálných opcí při finančním rozhodování v malé otevřené ekonomice</a><br>

  • Návaznosti

    Z - Vyzkumny zamer (s odkazem do CEZ)

Ostatní

  • Rok uplatnění

    2004

  • Kód důvěrnosti údajů

    S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Údaje specifické pro druh výsledku

  • Název statě ve sborníku

    Finance in Enlarged Auropean Union

  • ISBN

    83-7246-285-2

  • ISSN

  • e-ISSN

  • Počet stran výsledku

    9

  • Strana od-do

    1-9

  • Název nakladatele

    Wydawnictvo uczelniane Akademii Ekonomicznej Im. Karola Adamieckiego w Katowicach

  • Místo vydání

    Katowice

  • Místo konání akce

    Ustroń

  • Datum konání akce

    17. 10. 2004

  • Typ akce podle státní příslušnosti

    EUR - Evropská akce

  • Kód UT WoS článku