ASYMETRICKÉ MODELY PODMÍNĚNÉ VOLATILITY: SROVNÁNÍ ČESKÉHO A AMERICKÉHO AKCIOVÉHO TRHU
Identifikátory výsledku
Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F12%3A86082797" target="_blank" >RIV/61989100:27510/12:86082797 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
<a href="http://fim2.uhk.cz/hed/data/sbornik/HED%202012%20I%20cz.pdf" target="_blank" >http://fim2.uhk.cz/hed/data/sbornik/HED%202012%20I%20cz.pdf</a>
DOI - Digital Object Identifier
—
Alternativní jazyky
Jazyk výsledku
čeština
Název v původním jazyce
ASYMETRICKÉ MODELY PODMÍNĚNÉ VOLATILITY: SROVNÁNÍ ČESKÉHO A AMERICKÉHO AKCIOVÉHO TRHU
Popis výsledku v původním jazyce
Tento příspěvek je věnován empirickému modelování volatility akciových trhů. V textu příspěvku je empiricky testován efekt pozitivních a negativních zpráv na volatilitu českého a amerického akciového trhu pomocí asymetrických modelů podmíněné volatility. Analýza je zaměřena na srovnání chování zkoumaných trhů před a během globální finanční krize v letech 2008-2009. Na obou trzích bylo zjištěno, že negativní zprávy mají větší vliv na volatilitu než zprávy pozitivní. Navíc bylo zjištěno rozdílné chování obou trhů v předkrizovém období a v době finanční krize v letech 2008-2009.
Název v anglickém jazyce
ASYMMETRIC CONDITIONAL VOLATILITY MODELS: COMPARISON OF CZECH AND AMERICAN STOCK MARKET
Popis výsledku anglicky
This paper is focused on empirical modeling of the volatility of equity markets. In the text there are empirically tested the effects of positive and negative news on the volatility of the Czech and American stock markets by asymmetric conditional volatility models. The analysis is conducted to compare the behavior of investigated markets both before and during the global financial crisis in 2008-09. In both markets, it was found that negative news has a greater impact on volatility than positive information. In addition, there were differences in the behavior of both markets in the pre-crisis
Klasifikace
Druh
D - Stať ve sborníku
CEP obor
AH - Ekonomie
OECD FORD obor
—
Návaznosti výsledku
Projekt
—
Návaznosti
S - Specificky vyzkum na vysokych skolach
Ostatní
Rok uplatnění
2012
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Údaje specifické pro druh výsledku
Název statě ve sborníku
The International Conference Hradec Economic Days 2012 : Economic Development and Management of Regions : Hradec Králové, January 31th and February 1st, 2012 : Peer-Reviewed Conference Proceedings, Part II
ISBN
978-80-7435-171-6
ISSN
—
e-ISSN
—
Počet stran výsledku
5
Strana od-do
242-246
Název nakladatele
Gaudeamus
Místo vydání
Hradec Králové
Místo konání akce
Hradec Králové
Datum konání akce
31. 1. 2012
Typ akce podle státní příslušnosti
EUR - Evropská akce
Kód UT WoS článku
000393447700039