Numerical Methods for Option Pricing

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F14%3A86090773" target="_blank" >RIV/61989100:27510/14:86090773 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Numerical Methods for Option Pricing

Popis výsledku v původním jazyce

European Puts and Calls are known as vanilla options, that is, they are the most basic type of options, with relatively simple features and payoffs. Whilst for these options a closed form solution exists, in the global financial markets are traded different contingent claims with more complicated payoffs. Many mod-els are used to price European options and it is difficult to define the best one. In fact, for different strike prices and in different time periods one model is pre-ferred to others since itis more suitable to find an option value close to the market price. Based on the concept of risk neutral pricing and using stochastic calculus, variety of numerical models and methodologies have been used to de-termine the theoretical value of an option. In this paper, we discuss four differ-ent techniques used for pricing options and we test them with some empirical analysis.

Název v anglickém jazyce

Numerical Methods for Option Pricing

Popis výsledku anglicky

European Puts and Calls are known as vanilla options, that is, they are the most basic type of options, with relatively simple features and payoffs. Whilst for these options a closed form solution exists, in the global financial markets are traded different contingent claims with more complicated payoffs. Many mod-els are used to price European options and it is difficult to define the best one. In fact, for different strike prices and in different time periods one model is pre-ferred to others since itis more suitable to find an option value close to the market price. Based on the concept of risk neutral pricing and using stochastic calculus, variety of numerical models and methodologies have been used to de-termine the theoretical value of an option. In this paper, we discuss four differ-ent techniques used for pricing options and we test them with some empirical analysis.

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

BB - Aplikovaná statistika, operační výzkum

OECD FORD obor

—

Projekt

Výsledek vznikl pri realizaci vícero projektů. Více informací v záložce Projekty.

Návaznosti

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)<br>S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění

2014

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

Mathematical Methods in Economics, MME 2014 : 32nd international conference : September 10-12, 2014, Olomouc, Czech Republic : conference proceedings

ISBN

978-80-244-4209-9

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

6

Strana od-do

73-78

Název nakladatele

Palacký University

Místo vydání

Olomouc

Místo konání akce

Olomouc

Datum konání akce

10. 9. 2014

Typ akce podle státní příslušnosti

EUR - Evropská akce

Kód UT WoS článku

—