Managing foreign exchange exposures in the context of ending the currency commitment of the CNB
Identifikátory výsledku
Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F62156489%3A43110%2F17%3A43913839" target="_blank" >RIV/62156489:43110/17:43913839 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
<a href="https://www.ekf.vsb.cz/export/sites/ekf/frpfi/.content/galerie-souboru/2017/proceedings/Part_II_final.pdf" target="_blank" >https://www.ekf.vsb.cz/export/sites/ekf/frpfi/.content/galerie-souboru/2017/proceedings/Part_II_final.pdf</a>
DOI - Digital Object Identifier
—
Alternativní jazyky
Jazyk výsledku
angličtina
Název v původním jazyce
Managing foreign exchange exposures in the context of ending the currency commitment of the CNB
Popis výsledku v původním jazyce
This paper deals with problematics of managing foreign exchange risk during the period of the CNB's exchange rate commitment. The paper includes recommendations and suggestions of solutions for Czech export enterprises. Specifically, the paper recommends methods of alternative scenarios for quantifying foreign exchange risk during the period of foreign exchange intervention of the CNB. The elimination of transaction exposure is recommended by hedging via short-term forward contracts, i.e. one months, two months, three months forward. The elimination of pre-transaction exposure is advised by hedging with options contracts.
Název v anglickém jazyce
Managing foreign exchange exposures in the context of ending the currency commitment of the CNB
Popis výsledku anglicky
This paper deals with problematics of managing foreign exchange risk during the period of the CNB's exchange rate commitment. The paper includes recommendations and suggestions of solutions for Czech export enterprises. Specifically, the paper recommends methods of alternative scenarios for quantifying foreign exchange risk during the period of foreign exchange intervention of the CNB. The elimination of transaction exposure is recommended by hedging via short-term forward contracts, i.e. one months, two months, three months forward. The elimination of pre-transaction exposure is advised by hedging with options contracts.
Klasifikace
Druh
D - Stať ve sborníku
CEP obor
—
OECD FORD obor
50206 - Finance
Návaznosti výsledku
Projekt
—
Návaznosti
I - Institucionalni podpora na dlouhodoby koncepcni rozvoj vyzkumne organizace
Ostatní
Rok uplatnění
2017
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů
Údaje specifické pro druh výsledku
Název statě ve sborníku
Financial Management of Firms and Financial Institutions: 11th International Scientific Conference Proceedings
ISBN
978-80-248-4138-0
ISSN
2336-162X
e-ISSN
—
Počet stran výsledku
8
Strana od-do
328-335
Název nakladatele
Vysoká škola báňská -Technická univerzita Ostrava
Místo vydání
Ostrava
Místo konání akce
Ostrava
Datum konání akce
6. 9. 2017
Typ akce podle státní příslušnosti
WRD - Celosvětová akce
Kód UT WoS článku
000508278200039