Dlouhá pamět a její vývoj ve výnosech burzovního indexu PX v letech 1997 - 2009

Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F67985556%3A_____%2F10%3A00348351" target="_blank" >RIV/67985556:_____/10:00348351 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
—
DOI - Digital Object Identifier
—

Jazyk výsledku
čeština
Název v původním jazyce
Dlouhá pamět a její vývoj ve výnosech burzovního indexu PX v letech 1997 - 2009
Popis výsledku v původním jazyce
Tato práce se zabývá procesy s dlouhodobou pamětí, jejich vývojem a jejich použitím ve výpočtech výnosu burzovního indexu PX v letech 1997 - 2009
Název v anglickém jazyce
Long-term memory and its evolution in returns of stock index PX between 1997 and 2009
Popis výsledku anglicky
Long-term memory processes have been extensively examined in recent literature as they provide simple way to test for predictabilty in the underlying process. However, most of the literature inter- prets the results of estimated Hurst exponent simply byits comparison to its asymptotic limit of 0.5. Therefore, we use moving block bootstrap method for rescaled range and periodogram method. In our analysis of evolution of Hurst exponent between 1997 and 2009, we show that PX experien- ced persistent behavior which weakened in time. Nevertheless, the returns of PX remain close to confidence interval separating independent and persistent behavior.

Druh
J<sub>x</sub> - Nezařazeno - Článek v odborném periodiku (Jimp, Jsc a Jost)
CEP obor
AH - Ekonomie
OECD FORD obor
—

Projekt
<a href="/cs/project/GD402%2F09%2FH045" target="_blank" >GD402/09/H045: Nelineární dynamika v peněžní ekonomii a financích. Teorie a empirické modely.</a><br>
Návaznosti
Z - Vyzkumny zamer (s odkazem do CEZ)

Rok uplatnění
2010
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Podobné výsledky(10)