Techniques For Multifractal Spectrum Estimation In Financial Time Series

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F68407700%3A21340%2F15%3A00230681" target="_blank" >RIV/68407700:21340/15:00230681 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

<a href="http://www.witpress.com/elibrary/dne-volumes/10/3/990" target="_blank" >http://www.witpress.com/elibrary/dne-volumes/10/3/990</a>

DOI - Digital Object Identifier

<a href="http://dx.doi.org/10.2495/DNE-V10-N3-261-266" target="_blank" >10.2495/DNE-V10-N3-261-266</a>

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Techniques For Multifractal Spectrum Estimation In Financial Time Series

Popis výsledku v původním jazyce

We show that a multifractal analysis offers a new and potentially promising avenue for quantifying the complexity of various time series. In particular, we compare the most common techniques used for multifractal scaling exponents estimation. This is done from both a theoretical and phenomenological point of view. In our discussion we speci?cally focus on methods based on estimation of Rényi entropy, which provide a powerful tool especially in the presence of heavy-tailed data. As a testbed for the applicability of above multifractal methods we use various real ?nancial datasets, including both daily and high-frequency data.

Název v anglickém jazyce

Techniques For Multifractal Spectrum Estimation In Financial Time Series

Popis výsledku anglicky

We show that a multifractal analysis offers a new and potentially promising avenue for quantifying the complexity of various time series. In particular, we compare the most common techniques used for multifractal scaling exponents estimation. This is done from both a theoretical and phenomenological point of view. In our discussion we speci?cally focus on methods based on estimation of Rényi entropy, which provide a powerful tool especially in the presence of heavy-tailed data. As a testbed for the applicability of above multifractal methods we use various real ?nancial datasets, including both daily and high-frequency data.

Druh

J_x - Nezařazeno - Článek v odborném periodiku (Jimp, Jsc a Jost)

CEP obor

BE - Teoretická fyzika

OECD FORD obor

—

Projekt

<a href="/cs/project/GA14-07983S" target="_blank" >GA14-07983S: Struktura vakua v kvantově polních teoriích</a><br>

Návaznosti

S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění

2015

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název periodika

International Journal of Design and Nature and Ecodynamics

ISSN

1755-7437

e-ISSN

—

Svazek periodika

10

Číslo periodika v rámci svazku

3

Stát vydavatele periodika

GB - Spojené království Velké Británie a Severního Irska

Počet stran výsledku

6

Strana od-do

261-266

Kód UT WoS článku

—

EID výsledku v databázi Scopus

2-s2.0-84955440293