Stress testing: conservative calibration and regular verification

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F00216208%3A11230%2F10%3A10048610" target="_blank" >RIV/00216208:11230/10:10048610 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Stress testing: conservative calibration and regular verification

Popis výsledku v původním jazyce

This paper focuses on how to calibrate models used to stress test the most important risks in the banking system. Based on the results of a verification of the Czech National Bank?s stress testing methodology, the paper argues that stress tests should becalibrated conservatively and slightly overestimate the risks. However, to ensure that the stress test framework is conservative enough over time, a verification, i.e. comparison of the actual values of key banking sector variables ? in particular the capital adequacy ratio ? with predictions generated by the stress-testing models should become a standard part of the stress-testing framework.

Název v anglickém jazyce

Stress testing: conservative calibration and regular verification

Popis výsledku anglicky

This paper focuses on how to calibrate models used to stress test the most important risks in the banking system. Based on the results of a verification of the Czech National Bank?s stress testing methodology, the paper argues that stress tests should becalibrated conservatively and slightly overestimate the risks. However, to ensure that the stress test framework is conservative enough over time, a verification, i.e. comparison of the actual values of key banking sector variables ? in particular the capital adequacy ratio ? with predictions generated by the stress-testing models should become a standard part of the stress-testing framework.

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

AH - Ekonomie

OECD FORD obor

—

Projekt

<a href="/cs/project/GAP403%2F10%2F1235" target="_blank" >GAP403/10/1235: Institucionální reakce na selhání finančních trhů</a><br>

Návaznosti

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)<br>S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění

2010

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

Proceedings of the 2nd International Conference on Business and Economy

ISBN

978-1-935494-18-8

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

12

Strana od-do

—

Název nakladatele

Addleton Academic Publishers

Místo vydání

New York

Místo konání akce

Constanta, Romania

Datum konání akce

11. 11. 2010

Typ akce podle státní příslušnosti

WRD - Celosvětová akce

Kód UT WoS článku

—