Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB) – Forecast quality of the EBA scenarios comparing to the Historical Simulation

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F00216224%3A14560%2F18%3A00104601" target="_blank" >RIV/00216224:14560/18:00104601 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB) – Forecast quality of the EBA scenarios comparing to the Historical Simulation

Popis výsledku v původním jazyce

Interest rate risk arising from non-trading activities, so called Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB), becomes more and more important in times of low interest rates. Especially a historical low level of yields within the strategic expansion of maturity transformation stresses the profitability of institutes. Setting a standard for an adequate risk measurement the EBA defined six interest rate risk scenarios. Hence, measuring IRRBB with these scenarios leads to the question whether there is an empirical proof of the forecast quality of these scenarios comparing to the Historical Simulation in a monthly backtesting. In addition, the empirical analysis has the aim to show if the six EBA scenarios generate an adequate forecast quality in case of increasing yields.

Název v anglickém jazyce

Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB) – Forecast quality of the EBA scenarios comparing to the Historical Simulation

Popis výsledku anglicky

Interest rate risk arising from non-trading activities, so called Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB), becomes more and more important in times of low interest rates. Especially a historical low level of yields within the strategic expansion of maturity transformation stresses the profitability of institutes. Setting a standard for an adequate risk measurement the EBA defined six interest rate risk scenarios. Hence, measuring IRRBB with these scenarios leads to the question whether there is an empirical proof of the forecast quality of these scenarios comparing to the Historical Simulation in a monthly backtesting. In addition, the empirical analysis has the aim to show if the six EBA scenarios generate an adequate forecast quality in case of increasing yields.

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

—

OECD FORD obor

50206 - Finance

Projekt

—

Návaznosti

S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění

2018

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

15th International Scientific Conference on European Financial Systems 2018

ISBN

9788024842257

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

10

Strana od-do

511-520

Název nakladatele

VŠB-TU of Ostrava

Místo vydání

Ostrava

Místo konání akce

Ostrava

Datum konání akce

25. 6. 2018

Typ akce podle státní příslušnosti

EUR - Evropská akce

Kód UT WoS článku

—