Static replication of option with discretely monitored barrier

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F02%3A00002269" target="_blank" >RIV/61989100:27510/02:00002269 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Static replication of option with discretely monitored barrier

Popis výsledku v původním jazyce

This article deals with static replication (hedging) of barrier options. At first, definition of replication methods is provided. After that, we take a look at an option with discretely monitored barrier and its valuation. The purpose of this paper is todescribe and examine method of static replication - creation of replicating portfolio that replicate pay-off of an option with discrete barriers. At first, to replicate the pay-off digitals (binary options) are used. Thereafter, digitals are replaced bytight spread in order to obtain replicating portfolio by using more standard options. Initial values of replicating portfolios are compared with a value produced by M-C simulation

Název v anglickém jazyce

Static replication of option with discretely monitored barrier

Popis výsledku anglicky

This article deals with static replication (hedging) of barrier options. At first, definition of replication methods is provided. After that, we take a look at an option with discretely monitored barrier and its valuation. The purpose of this paper is todescribe and examine method of static replication - creation of replicating portfolio that replicate pay-off of an option with discrete barriers. At first, to replicate the pay-off digitals (binary options) are used. Thereafter, digitals are replaced bytight spread in order to obtain replicating portfolio by using more standard options. Initial values of replicating portfolios are compared with a value produced by M-C simulation

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

AH - Ekonomie

OECD FORD obor

—

Projekt

—

Návaznosti

Z - Vyzkumny zamer (s odkazem do CEZ)

Rok uplatnění

2002

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

Proceedings of the 20th International Conference Mathematical Methods in Economics 2002

ISBN

80-248-0153-1

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

8

Strana od-do

249-256

Název nakladatele

VŠB - Technická univerzita Ostrava

Místo vydání

Ostrava

Místo konání akce

Ostrava

Datum konání akce

4. 9. 2002

Typ akce podle státní příslušnosti

EUR - Evropská akce

Kód UT WoS článku

—