Dimensional portfolio reduction problems with asymptotic Markov processes

Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F13%3A86088676" target="_blank" >RIV/61989100:27510/13:86088676 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
—
DOI - Digital Object Identifier
—

Jazyk výsledku
angličtina
Název v původním jazyce
Dimensional portfolio reduction problems with asymptotic Markov processes
Popis výsledku v původním jazyce
In this paper we deal how to reduce the dimensionality of the large scale portfolio selection problem under the assumption that financial returns follow homogenous Markovian chains and the underlying distributions present heavy tails. In this framework we first describe how to account the joint behavior of future wealth considering a bivariate Markov process. Secondly we suggest some techniques to reduce the large scale dimensional problem in a computationally tractable way. Finally we perform an ex-post wealth analysis to assess the profitability of a dimensional reduction tecnique.
Název v anglickém jazyce
Dimensional portfolio reduction problems with asymptotic Markov processes
Popis výsledku anglicky
In this paper we deal how to reduce the dimensionality of the large scale portfolio selection problem under the assumption that financial returns follow homogenous Markovian chains and the underlying distributions present heavy tails. In this framework we first describe how to account the joint behavior of future wealth considering a bivariate Markov process. Secondly we suggest some techniques to reduce the large scale dimensional problem in a computationally tractable way. Finally we perform an ex-post wealth analysis to assess the profitability of a dimensional reduction tecnique.

Projekt
Výsledek vznikl pri realizaci vícero projektů. Více informací v záložce Projekty.
Návaznosti
P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)<br>S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění
2013
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku
Recent advances in intelligent control, modelling and computational science : proceedings ... : Valencia, Spain, August 6-8, 2013
ISBN
978-960-474-319-3
ISSN
2227-4588
e-ISSN
—
Počet stran výsledku
6
Strana od-do
95-100
Název nakladatele
WSEAS Press
Místo vydání
[Španělsko]
Místo konání akce
Valencie
Datum konání akce
6. 8. 2013
Typ akce podle státní příslušnosti
WRD - Celosvětová akce
Kód UT WoS článku
—

Podobné výsledky(10)