Portfolio optimization assuming different EU stock markets

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F14%3A86089733" target="_blank" >RIV/61989100:27510/14:86089733 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Portfolio optimization assuming different EU stock markets

Popis výsledku v původním jazyce

In this paper, we analyze the development of the European stock markets during the last decade. Considering different datasets of stock market indexes, we discuss the effects in terms of a classical risk-return efficient frontier that the European Unionenlargement has produced in the portfolio selection of the financial market. Moreover, we propose a methodology to deal with the portfolio selection problem addressing two investor?s risk profiles. In the methodology the copula approach and scenario simulations allow us to manage different distributional hypothesis and to discuss the results of an ex-post empirical analysis. By this methodology we study the possibilities of investors? wealth maximization in terms of investments into EU stock market indexes.

Název v anglickém jazyce

Portfolio optimization assuming different EU stock markets

Popis výsledku anglicky

In this paper, we analyze the development of the European stock markets during the last decade. Considering different datasets of stock market indexes, we discuss the effects in terms of a classical risk-return efficient frontier that the European Unionenlargement has produced in the portfolio selection of the financial market. Moreover, we propose a methodology to deal with the portfolio selection problem addressing two investor?s risk profiles. In the methodology the copula approach and scenario simulations allow us to manage different distributional hypothesis and to discuss the results of an ex-post empirical analysis. By this methodology we study the possibilities of investors? wealth maximization in terms of investments into EU stock market indexes.

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

AH - Ekonomie

OECD FORD obor

—

Projekt

Výsledek vznikl pri realizaci vícero projektů. Více informací v záložce Projekty.

Návaznosti

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)

Rok uplatnění

2014

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

Proceedings of the 2nd International Conference on European Integration 2014 - ICEI 2014 : May 15-16, 2014, Ostrava, Czech Republic

ISBN

978-80-248-3388-0

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

8

Strana od-do

382-389

Název nakladatele

VŠB-Technical University of Ostrava

Místo vydání

Ostrava

Místo konání akce

Ostrava

Datum konání akce

15. 5. 2014

Typ akce podle státní příslušnosti

WRD - Celosvětová akce

Kód UT WoS článku

000346144900042