Lending conditions in EU: The role of credit demand and supply

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F62156489%3A43110%2F17%3A43912768" target="_blank" >RIV/62156489:43110/17:43912768 - isvavai.cz</a>

Nalezeny alternativní kódy

RIV/61989100:27510/17:10236720

Výsledek na webu

<a href="https://doi.org/10.1016/j.econmod.2017.01.003" target="_blank" >https://doi.org/10.1016/j.econmod.2017.01.003</a>

DOI - Digital Object Identifier

<a href="http://dx.doi.org/10.1016/j.econmod.2017.01.003" target="_blank" >10.1016/j.econmod.2017.01.003</a>

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Lending conditions in EU: The role of credit demand and supply

Popis výsledku v původním jazyce

We analyse the bank lending activity after the financial crisis and focus on bank-specific supply factors. Using a rich microeconomic dataset from Bankscope and macroeconomic shocks data, we employ OLS and 2SLS fixed effects models with banking controls, macroeconomic shocks and institutional quality. The banks&apos; loan-rate spreads increased despite the recent policy of low interest rates and quantitative easing. We use the bank asset quality as instruments to capture exogenous changes in loan supply. The empirical evidence shows that loan rate spread and through this the supply of loans is negatively affected by a low asset quality and capital ratios.

Název v anglickém jazyce

Lending conditions in EU: The role of credit demand and supply

Popis výsledku anglicky

We analyse the bank lending activity after the financial crisis and focus on bank-specific supply factors. Using a rich microeconomic dataset from Bankscope and macroeconomic shocks data, we employ OLS and 2SLS fixed effects models with banking controls, macroeconomic shocks and institutional quality. The banks&apos; loan-rate spreads increased despite the recent policy of low interest rates and quantitative easing. We use the bank asset quality as instruments to capture exogenous changes in loan supply. The empirical evidence shows that loan rate spread and through this the supply of loans is negatively affected by a low asset quality and capital ratios.

Druh

J_imp - Článek v periodiku v databázi Web of Science

CEP obor

—

OECD FORD obor

50202 - Applied Economics, Econometrics

Projekt

<a href="/cs/project/GA14-28848S" target="_blank" >GA14-28848S: Finanční krize, depreciace a credit crunch v zemích střední a východní Evropy</a><br>

Návaznosti

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)

Rok uplatnění

2017

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název periodika

Economic Modelling

ISSN

0264-9993

e-ISSN

—

Svazek periodika

67

Číslo periodika v rámci svazku

December

Stát vydavatele periodika

NL - Nizozemsko

Počet stran výsledku

9

Strana od-do

285-293

Kód UT WoS článku

000416616700024

EID výsledku v databázi Scopus

2-s2.0-85010201946