Dynamika informačních toků a přenos volatility na finančních trzích

Poskytovatel

Grantová agentura České republiky

Program

Standardní projekty

Veřejná soutěž

Standardní projekty 14 (SGA02011GA-ST)

Hlavní účastníci

—

Druh soutěže

VS - Veřejná soutěž

Číslo smlouvy

P403-11-0020

Název projektu anglicky

Dynamics of information flows and volatility transmission in financial markets

Anotace anglicky

The financial and economic turbulence during 2008?2009 renewed interest in understanding the nature of information transmission on and among financial markets. In this project we propose to extend modeling specifications to analyze the effects of information flows, spillovers, and volatility transmission in emerging European financial markets. This theoretical part constitutes a fundamental research in econometrics. Empirical part is to employ formulated specifications on real data. We focus on emergingEU financial markets as the above topics in region are under-researched. By employing high-frequency financial intraday data we would be able to analyze the effect of information flow in a form of several classes of macroeconomic announcements from theexcess impact perspective, and we would jointly model the volatility of the returns accounting for its intra-day movements and day-of-the-week effects. We would also provide a thorough assessment of volatility transmission among emerging European foreignexchange markets using model-free non-parametric measures of ex-post volatility.

Kategorie VaV

ZV - Základní výzkum

CEP - hlavní obor

AE - Řízení, správa a administrativa

CEP - vedlejší obor

AH - Ekonomie

CEP - další vedlejší obor

—

OECD FORD - odpovídající obory <br>(dle <a href="http://www.vyzkum.cz/storage/att/E6EF7938F0E854BAE520AC119FB22E8D/Prevodnik_oboru_Frascati.pdf">převodníku</a>)

50201 - Economic Theory<br>50202 - Applied Economics, Econometrics<br>50203 - Industrial relations<br>50204 - Business and management<br>50205 - Accounting<br>50206 - Finance<br>50602 - Public administration<br>50603 - Organisation theory

Hodnocení poskytovatelem

V - Vynikající výsledky projektu (s mezinárodním významem atd.)

Zhodnocení výsledků projektu

Projekt prohlubuje analýzu vlivů informačních toků na finančních trzích EU. Závěrečná karta projektu obsahuje adekvátní informace jak o výsledcích projektu, tak i o jeho publikačních výstupech, které jsou v porovnání s ostatními projekty vysoce nadprůmě?

Zahájení řešení

1. 1. 2011

Ukončení řešení

31. 12. 2013

Poslední stav řešení

U - Ukončený projekt

Poslední uvolnění podpory

7. 6. 2013

Důvěrnost údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Systémové označení dodávky dat

CEP14-GA0-GA-U/01:1

Datum dodání záznamu

1. 7. 2014

Celkové uznané náklady

2 495 tis. Kč

Výše podpory ze státního rozpočtu

2 495 tis. Kč

Ostatní veřejné zdroje financování

0 tis. Kč

Neveřejné tuz. a zahr. zdroje finan.

0 tis. Kč