Mixed-correlated ARFIMA processes for power-law cross-correlations

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F00216208%3A11230%2F13%3A10173757" target="_blank" >RIV/00216208:11230/13:10173757 - isvavai.cz</a>

Nalezeny alternativní kódy

RIV/67985556:_____/13:00395342

Výsledek na webu

<a href="http://dx.doi.org/10.1016/j.physa.2013.08.041" target="_blank" >http://dx.doi.org/10.1016/j.physa.2013.08.041</a>

DOI - Digital Object Identifier

<a href="http://dx.doi.org/10.1016/j.physa.2013.08.041" target="_blank" >10.1016/j.physa.2013.08.041</a>

Jazyk výsledku

angličtina

Název v původním jazyce

Mixed-correlated ARFIMA processes for power-law cross-correlations

Popis výsledku v původním jazyce

We introduce a general framework of the Mixed-correlated ARFIMA (MC-ARFIMA) processes which allows for various specifications of univariate and bivariate long-term memory. Apart from a standard case when H-xy = 1/2(H-x + H-y), MC-ARFIMA also allows for processes with Hxy < 1/2(H-x + H-y) but also for long-range correlated processes which are either short-range cross-correlated or simply correlated. The major contribution of MC-ARFIMA lies in the fact that the processes have well-defined asymptotic properties for H-x, Hy and Hxy, which are derived in the paper, so that the processes can be used in simulation studies comparing various estimators of the bivariate Hurst exponent H-xy. Moreover, the framework allows for modeling of processes which are foundto have H-xy < 1/2 (H-x+ H-y). (C) 2013 Elsevier B.V. All rights reserved.

Název v anglickém jazyce

Mixed-correlated ARFIMA processes for power-law cross-correlations

Popis výsledku anglicky

We introduce a general framework of the Mixed-correlated ARFIMA (MC-ARFIMA) processes which allows for various specifications of univariate and bivariate long-term memory. Apart from a standard case when H-xy = 1/2(H-x + H-y), MC-ARFIMA also allows for processes with Hxy < 1/2(H-x + H-y) but also for long-range correlated processes which are either short-range cross-correlated or simply correlated. The major contribution of MC-ARFIMA lies in the fact that the processes have well-defined asymptotic properties for H-x, Hy and Hxy, which are derived in the paper, so that the processes can be used in simulation studies comparing various estimators of the bivariate Hurst exponent H-xy. Moreover, the framework allows for modeling of processes which are foundto have H-xy < 1/2 (H-x+ H-y). (C) 2013 Elsevier B.V. All rights reserved.

Druh

J_x - Nezařazeno - Článek v odborném periodiku (Jimp, Jsc a Jost)

CEP obor

AH - Ekonomie

OECD FORD obor

—

Projekt

Výsledek vznikl pri realizaci vícero projektů. Více informací v záložce Projekty.

Návaznosti

S - Specificky vyzkum na vysokych skolach

Rok uplatnění

2013

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název periodika

Physica A: Statistical Mechanics and its Applications

ISSN

0378-4371

e-ISSN

—

Svazek periodika

392

Číslo periodika v rámci svazku

24

Stát vydavatele periodika

NL - Nizozemsko

Počet stran výsledku

10

Strana od-do

6484-6493

Kód UT WoS článku

000326766400029

EID výsledku v databázi Scopus

—