OCEŇOVÁNÍ OPCÍ ZA PŘÍTOMNOSTI TRANSAKČNÍCH NÁKLADŮ A EFEKT PORTFOLIA

Kód výsledku v IS VaVaI
<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F06%3A00013492" target="_blank" >RIV/61989100:27510/06:00013492 - isvavai.cz</a>
Výsledek na webu
—
DOI - Digital Object Identifier
—

Jazyk výsledku
čeština
Název v původním jazyce
OCEŇOVÁNÍ OPCÍ ZA PŘÍTOMNOSTI TRANSAKČNÍCH NÁKLADŮ A EFEKT PORTFOLIA
Popis výsledku v původním jazyce
V článku je studováno oceňování opcí za přítomnosti transakčních nákladů. K problému nalezení teoreticky správné ceny opce lze přistoupit jednak ze spojitého pohledu a jednak z diskrétního pohledu. Na druhou stranu, při zahrnutí transakčních nákladů jsoutyto uvaleny na obchodování s podkladovým aktivem, tedy souvisí s rebalancováním pozic v replikačním portfoliu. V článku je objasněn vliv transakčních nákladů na hodnotu opce a dále pak vliv tzv. portfolio efektu.
Název v anglickém jazyce
OPTION PRICING UNDER TRANSACTION COSTS AND PORTFOLIO EFFECT
Popis výsledku anglicky
In this paper we study pricing of options when transaction costs are present. In general, the problem of option pricing - detection of the fair price - can be solved either in continuous time or in discrete time. By contrast, respecting the transaction costs which are imposed on trading with the underlying, hence, are connected with rebalancing of the replication portfolio. In this paper we explain the impact of transaction costs on pricing of options and study the so called portfolio effect.

Projekt
<a href="/cs/project/GP402%2F05%2FP085" target="_blank" >GP402/05/P085: Aplikace replikačních metod při ocenění a hedgingu finančních derivátů za předpokladu porušení podmínek ideálního trhu</a><br>
Návaznosti
P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)

Rok uplatnění
2006
Kód důvěrnosti údajů
S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Podobné výsledky(10)