Přístup distribuce ztrát s využitím teorie extrémních hodnot

Kód výsledku v IS VaVaI

<a href="https://www.isvavai.cz/riv?ss=detail&h=RIV%2F61989100%3A27510%2F08%3A00018597" target="_blank" >RIV/61989100:27510/08:00018597 - isvavai.cz</a>

Výsledek na webu

—

DOI - Digital Object Identifier

—

Jazyk výsledku

čeština

Název v původním jazyce

Přístup distribuce ztrát s využitím teorie extrémních hodnot

Popis výsledku v původním jazyce

Cílem tohoto článku je popsat a aplikovat model pro stanovení výše potřebného kapitálu ke krytí podstupovaného operačního rizika s využitím statistického přístupu distribuce ztrát (?LDA?) v jeho klasickém pojetí a s využitím teorie extrémních hodnot. První část je věnována popisu hlavní myšlenky a cíle LDA. Poté následuje stručné uvedení hlavních matematických vztahů společně s popisem jednotlivých kroků implementace klasického pojetí LDA. Následně je tento koncept rozšířen s využitím teorie extrémníchhodnot a její verze Peak over Threshold. Zbylá část článku je věnována aplikaci LDA na databázi událostí operačního rizika finanční instituce. Získané výsledky prokazují, že teorie extrémních hodnot hraje významnou roli pří kvantifikaci operačního rizikave srovnání s klasickými rozděleními pravděpodobnosti v případech, kdy empirická data vykazují těžký pravý konec rozdělení.

Název v anglickém jazyce

Loss distribution approach with extreme value theory

Popis výsledku anglicky

The aim of this paper is to describe the standard Loss distribution approach (?LDA?) and its extended version with the Extreme value theory and apply both concepts on the operational risk database of a financial institution. First part of the paper contains the main idea and the goal of LDA. Then the brief mathematical fundaments and the main steps of standard LDA are described. The concept is afterwards extended through an Extreme value theory and its version called the Peak over threshold. Rest of thepaper consists of the application of both concepts of LDA on the operational risk loss database of a financial institution. Obtained results have proven that the Extreme value theory (in this case the version called Peak over threshold) plays an importrole in calculations of the operational risk loss when the empirical data have a heavier right tail in comparison with the classical distribution functions.

Druh

D - Stať ve sborníku

CEP obor

AH - Ekonomie

OECD FORD obor

—

Projekt

<a href="/cs/project/GA402%2F08%2F1237" target="_blank" >GA402/08/1237: Aplikace komplexních Lévyho procesů při modelování vývoje cen finančních aktiv</a><br>

Návaznosti

P - Projekt vyzkumu a vyvoje financovany z verejnych zdroju (s odkazem do CEP)

Rok uplatnění

2008

Kód důvěrnosti údajů

S - Úplné a pravdivé údaje o projektu nepodléhají ochraně podle zvláštních právních předpisů

Název statě ve sborníku

Řízení a modelování finančních rizik

ISBN

978-80-248-1846-7

ISSN

—

e-ISSN

—

Počet stran výsledku

12

Strana od-do

—

Název nakladatele

VŠB - TU Ostrava, Ekonomická fakulta

Místo vydání

Ostrava

Místo konání akce

—

Datum konání akce

—

Typ akce podle státní příslušnosti

—

Kód UT WoS článku

—